В провинциальном городке расследуют череду странных убийств, имеющих признаки ритуалов. Дело не движется с мертвой точки, и среди жителей крепнет убеждение, что во всем виновата местная русалка, чей образ окутан множеством преданий. Для помощи в расследовании из столицы командируют эксперта по серийным преступлениям — Юрия Бахтина. Он скептически относится к сказкам о русалках, однако по мере углубления в материалы дела его уверенность постепенно дает трещину.
Параллельно с работой Бахтину приходится разбираться с вопросами личного характера. Выясняется, что много лет назад он уже жил в этом городе, где у него остались не только старые товарищи, но и бывшая супруга. Круг подозреваемых в ходе расследования неуклонно расширяется, и в него попадают люди, близкие самому Бахтину. Маневрируя между требованиями закона, семейными неурядицами и противодействием со стороны оппонента, следователь наконец находит зацепку, ведущую к убийце.
